Dæmi: Skipting á eftirlaunamarkaði með ávinningi
- Sálfræðilegar þarfir - Staða, sjálfsöryggi, hugarró, skynja hættu á breytingum;
- Efnahagslegan ávinning - Umfjöllun um verð, afslætti, lánskjör og fjárhagslegan hagnað.
- Virkni gildi - Áreiðanleiki, aðgengi, notagildi, virkni, skilvirkni og öryggi.
A Segmentation dæmi fyrir eftirlaun Plan Styrktaraðilar
Markmiðið fyrir markaðssviðsnefnd sem hér að neðan er ætlað fyrir styrktaraðilum um eftirlaunaáætlun. Starfsmenn styrktaraðilans eru stofnanir sem fjárfesta á eftirlaun opinberra og einkaaðila fjárfesta. Algengt er að stuðningsmenn áætlunarinnar eru CalSTRS (California State Teachers Retirement System) og TIAA-CREF [Lífeyrissjóðir Tryggingar og lífeyri Association America (TIAA) og College Retirement Equities Fund (CREF)].
Critical Dimensions 5 Plan Styrktaraðilar fyrir Skilgreindur Hagur Markaður
- Hlutar: Spenders, Menders, Extenders, Fenders, Enders
- Mikilvægar víddir:
- Líklegt að frysta (ekki ákvarða fjárfestingu)
- Fjárhagsleg sveigjanleiki
- Lífeyrisskuldbinding í efnahagsreikningi
- Kannaðu og leitaðu að nýjum lausnum
Spenders = Lágmarka sveiflur
Þessar áætlunarsjóðir ætla að halda áætlunum virkt annaðhvort til að varðveita hæfileika (markmið fyrirtækja) eða vegna þess að þeir eru opinberir (paternalistic eða Union áhrif).
Útgjöld verða fyrstu færslugetu þar sem þeir hafa mikla efnahagsstöðu áhættu á óstöðugleika lífeyris. Vegna mikils styrktra stiga geta þessi styrktaraðilar efni á að íhuga dýrar breytingar. Útgjöld munu hafa mestan áhuga á skipulögðum vörum og auka langtímafjármuni.
Menders = Innovators
Þessir vel styrktir styrktaraðilar eru litlar nóg miðað við heildareiginleika efnahagsreikningsins til að hafa litla fjárhagslega sveifluáhættu.
Þeir munu hafa tilhneigingu til að halda áætlanir um afskráðan ávinning virka, en geta auðveldlega fryst þá ef þeir þurfa að gera það. Þessar áætlanir styrktaraðilar hafa áhuga á áhættumati. Þeir munu fjalla um nýjar vörur, einkum þær sem lofa alfa kynslóð, eignastýringu og háþróaðri áhættuvernd. Þessi hópur áætlana styrktaraðila bendir til aukinnar áhugasviðs í að leysa fyrir "afkomufjöldinn."
Útbreiddar = Bíðið og biðjið
Þessar áætlanir styrktaraðila falla í tvo hópa: Þeir sem geta auðveldlega fryst áætlunina og þá sem vilja halda út eins og þeir hafa enga hæfileika til að frysta.
Frystararnir eru um 25% af eignum í rekstrarfjármögnun í einkageiranum undir stjórn (AUM) og munu standa við stöðuálagið eins lengi og mögulegt er. Þeir hafa tilhneigingu til að vera verulega undirfunded og geta auðveldlega frosið. En þessar áætlanir styrktaraðilar munu standast breytingu og vona að hagstætt eigið fé og vextir munu hjálpa til við að loka fjármögnunarhámarkinu.
Stöðugleikarnir eru lítill (miðað við heildarreikninginn) að fullu fjármögnuð ávinningsáætlun. Þeir hafa enga möguleika á að frysta áætlanir sínar þar sem þeir geta ekki dregið úr framtíðarbótum. Skipuleggðu styrktaraðilar sem geta haldið áfram að einbeita sér að áhættuálagi á hlutabréfavísitölum, telja að markaðssamvinnan sé samvinnu og muni aðeins gera hlutfallslegan eignaúthlutunarbreytingar á næstunni.
Fenders = Roll the Dice
Veruleg undirfunding, þessar áætlanir styrktaraðilar hafa takmarkað tækifæri til að frysta, en mikil áhætta matarlyst. Í tilraun til að klifra út úr undirfundinni gröfinni, munu þeir versla hart fyrir mikilli ávöxtun, leita að færanlegan alfa og aðrar fjárfestingar eins og áhættuvarnir og einkaeign. Sem síðasta úrræði munu þeir treysta á lífeyrisþóknunarsjóði (PBGC) til að veita lífeyrisbætur.
Enders = Líklegt að segja upp
Yfirfunded og reiðubúinn til að greiða aukakostnað til að gera breytingar geta þessi styrktaraðilar flutt hratt. Þeir hafa ekki efni á að standa kyrr - bókhald og framlag sveiflur eru einfaldlega of stór. Þannig munu þeir kjósa að frysta eða hætta við áætlanir um afskráðan ávinning. Þessar áætlanir styrktaraðilar verða dregist að kaupa lausnir, þar af munu mörg þeirra, á næstu misserum, taka á form lífeyrissjóða frá vátryggjendum.
Þeir munu halda áfram að vera mjög móttækilegir fyrir nýjar lausnir til útkaupa.